ग्लोबल प्राइवेट इक्विटी (पीई) फर्म इन्वेस्टकॉर्प, जिसने इनक्रेड और वेकफिट जैसी भारतीय कंपनियों का समर्थन किया है, लॉजिस्टिक्स और विनिर्माण सहित क्षेत्रों में महत्वपूर्ण विकास के अवसरों के कारण अगले पांच वर्षों में देश में 1 बिलियन डॉलर का निवेश करने की योजना बना रही है।

इन्वेस्टकॉर्प ने मंगलवार को कहा कि उसने 20Cube 3PL सॉल्यूशंस में ₹500 करोड़ का निवेश किया है, जो भारत के लॉजिस्टिक्स क्षेत्र पर उसका नवीनतम दांव है, और इसका लक्ष्य कंपनी को क्षेत्र के भीतर जैविक विस्तार और अधिग्रहण के लिए एक मंच के रूप में बनाना है।

इन्वेस्टकॉर्प में भारतीय निवेश व्यवसाय के प्रमुख गौरव शर्मा ने मंगलवार को एक साक्षात्कार में मिंट को बताया, ''हम मुख्य रूप से पहले दिन से ही विकास को गति देने में सक्षम होने के लिए कंपनी में पर्याप्त मात्रा में निवेश कर रहे हैं, और हम पहले से ही इसे लॉजिस्टिक्स सेक्टर के भीतर एक प्लेटफॉर्म प्ले के रूप में बनाने के लिए एम एंड ए के अवसरों को देखना शुरू कर रहे हैं।''

नवीनतम निवेश ऐसे समय में आया है जब निजी इक्विटी फर्म एक बड़ा फंड जुटाने की योजना बना रही है क्योंकि मध्य-बाज़ार में चेक का आकार बढ़ रहा है, शर्मा ने अगले फंड के नियोजित कोष को निर्दिष्ट किए बिना कहा।

20क्यूब निवेश में अपने भारतीय अनुबंध लॉजिस्टिक्स व्यवसाय को सिंगापुर स्थित 20क्यूब लॉजिस्टिक्स से अलग करना शामिल है, जो अंतरराष्ट्रीय माल अग्रेषण पर ध्यान केंद्रित करना जारी रखेगा।

भारत का व्यवसाय 7 मिलियन वर्ग फुट से अधिक भंडारण स्थान का संचालन करता है और उपभोक्ता टिकाऊ वस्तुओं, रसायन, ऑटोमोटिव घटकों और इंजीनियरिंग सामानों के उद्यमों को सेवा प्रदान करता है। शर्मा ने कहा, "कंपनी ने लगभग 25-30% की वृद्धि देखी है और यह उच्च मार्जिन वाला व्यवसाय बना हुआ है जो हमें इस अवसर की ओर आकर्षित कर रहा है।"

अगले चार से पांच वर्षों में इसकी योजना अपने भंडारण क्षेत्र को 20 मिलियन वर्ग फुट से अधिक तक विस्तारित करने की है। इन्वेस्टकॉर्प और 20क्यूब ने कॉन्ट्रैक्ट लॉजिस्टिक्स व्यवसायों को प्राप्त करने के लिए अतिरिक्त ₹500-750 करोड़ का निवेश करने की भी योजना बनाई है, जिन्हें प्लेटफॉर्म में जोड़ा जा सकता है।

इन्वेस्टकॉर्प ने पहले ही भारत में विभिन्न कंपनियों में लगभग 1 बिलियन डॉलर का निवेश किया है, और इसका ताज़ा निवेश देश की दीर्घकालिक विकास संभावनाओं में निरंतर विश्वास की ओर इशारा करता है।

इन्वेस्टकॉर्प भारतीय लॉजिस्टिक्स क्षेत्र में समेकन के लिए एक लंबा रास्ता देखता है क्योंकि कंपनियां खंडित ऑपरेटरों से संगठित तृतीय-पक्ष लॉजिस्टिक्स प्रदाताओं में स्थानांतरित हो रही हैं।

"हमारा मानना है कि भारत उस औपचारिकता और अधिक संगठित 3पीएल (थर्ड-पार्टी लॉजिस्टिक्स) की लंबी यात्रा की शुरुआत में है क्योंकि यह समय की मांग है। और इसीलिए हमने यह निवेश किया है," उन्होंने कहा।

फर्म को उम्मीद है कि बढ़ती जटिल आपूर्ति श्रृंखलाओं, टियर-II और टियर-III शहरों में गहरी पैठ और प्रौद्योगिकी-सक्षम सेवाओं की बढ़ती मांग से लॉजिस्टिक्स को लाभ होगा।

घरेलू विनिर्माण पर जोर और चीन+1 रणनीति के कारण विनिर्माण और उद्योग भी इन्वेस्टकॉर्प के लिए रुचि के क्षेत्र के रूप में उभरे हैं।

"विनिर्माण और उद्योग एक ऐसा क्षेत्र है, जो पिछले कुछ वर्षों में सामने आया है। कैनपैक, 2023 का निवेश, एक उदाहरण है, लेकिन हम इस पर करीब से नजर रख रहे हैं।"

कंपनी विनिर्माण क्षेत्र में अवसर देखती है क्योंकि भारत अपनी अर्थव्यवस्था में विनिर्माण की हिस्सेदारी बढ़ाना चाहता है और नौकरियां पैदा करना चाहता है।

उन्होंने कहा, "भारत में नौकरियों और विकास और जीडीपी वृद्धि को बढ़ाने में सक्षम होने के लिए विनिर्माण को अब लगभग अनिवार्य माना जा रहा है क्योंकि जीडीपी का विनिर्माण प्रतिशत अभी भी बहुत कम है।"

उपभोक्ता, स्वास्थ्य सेवा, वित्तीय सेवाएँ और व्यावसायिक सेवाएँ भारत में कंपनी के मुख्य निवेश क्षेत्र बने हुए हैं।

कंपनी असंगठित से संगठित व्यवसायों में बदलाव को विभिन्न क्षेत्रों में व्यापक निवेश विषय के रूप में देखती है।

"असंगठित से संगठित होना वैसे भी भारत में एक बड़ा विषय है। क्योंकि, बड़े पैमाने पर, भारत अभी भी एक बहुत ही असंगठित बाजार बना हुआ है।"

इन्वेस्टकॉर्प का भारतीय पोर्टफोलियो उपभोक्ता, स्वास्थ्य देखभाल, वित्तीय सेवाओं, सॉफ्टवेयर और व्यावसायिक सेवाओं तक फैला हुआ है। इसके निवेशों में वेकफिट, नेफ्रोप्लस, कैनपैक, नुसमिट, ईज़ी होम फाइनेंस, एक्सप्रेसबीज, सफारी इंडस्ट्रीज, एनडीआर वेयरहाउसिंग, इनक्रेड, सिटीकार्ट और एएसजी आई हॉस्पिटल्स शामिल हैं।

इन्वेस्टकॉर्प एक वैश्विक निवेश प्रबंधक है जिसके प्रबंधन के तहत लगभग $62 बिलियन की संपत्ति है। यह पूरे अमेरिका, यूरोप, खाड़ी और एशिया में 14 कार्यालयों के साथ निजी इक्विटी, वास्तविक संपत्ति, क्रेडिट और तरल रणनीतियों पर काम करता है।

यह इसलिए भी आया है क्योंकि इन्वेस्टकॉर्प को अगले पांच वर्षों में भारत में अपने संचयी निवेश को दोगुना कर लगभग 2 बिलियन डॉलर तक पहुंचने की उम्मीद है।

शर्मा ने कहा, "मैं कहूंगा कि पांच साल की अवधि में, हमें अगले पांच वर्षों में दोगुना, मूल रूप से अतिरिक्त अरबों डॉलर का निवेश जोड़ना चाहिए।"

आवश्यकता पड़ने पर फर्म बड़े लेनदेन के लिए अपनी वैश्विक बैलेंस शीट और सह-निवेशक नेटवर्क का भी उपयोग कर सकती है।

"हमारे पास एक वैश्विक बैलेंस शीट है जो भारत में हमारे निवेश का समर्थन करती है। और हम समय-समय पर इसका उपयोग सामरिक रूप से कर सकते हैं।"

शर्मा ने कहा, इन्वेस्टकॉर्प के मौजूदा भारतीय फंड का कोष ₹5,000 करोड़ है और उसे नया फंड जुटाने से पहले इसमें से कुछ और निवेश करने की उम्मीद है, जो अगले साल की दूसरी छमाही में होने की संभावना है।

कंपनी का औसत निवेश आकार बढ़ने पर अगला वाहन बड़ा होने की उम्मीद है।

उन्होंने कहा, "जब हम अपना अगला फंड जुटाने के लिए बाजार में वापस जाएंगे, तो हम एक बड़ा फंड जुटाने पर विचार करेंगे।"

समय प्रत्येक वर्ष निश्चित संख्या में सौदों के बजाय मौजूदा फंड को तैनात करने की गति पर निर्भर करेगा।

"हमें उम्मीद है कि हम अगले साल की दूसरी छमाही में अपने अगले फंड पर विचार करना शुरू कर देंगे। यह स्पष्ट रूप से इस फंड की तैनाती की गति पर निर्भर करता है।"

इन्वेस्टकॉर्प एएसजी आई हॉस्पिटल्स, सफारी इंडस्ट्रीज, सिटीकार्ट और इनक्रेड सहित निवेश से बाहर निकलने में भी सक्रिय रहा है।

फर्म ने वेकफिट और नेफ्रोप्लस जैसी पोर्टफोलियो कंपनियों को सार्वजनिक होते देखा है और दोनों में हिस्सेदारी बरकरार रखी है। आगे बढ़ते हुए, यह सार्वजनिक बाज़ारों और द्वितीयक बिक्री दोनों को संभावित निकास मार्गों के रूप में देखता है।

शर्मा ने कहा कि कंपनी की कई निकास प्रक्रियाएं चल रही हैं, लेकिन उन्होंने अधिक विवरण का खुलासा नहीं किया।

इन्वेस्टकॉर्प का ध्यान मध्य-बाज़ार पर केंद्रित है, लेकिन उसे उम्मीद है कि भारतीय कंपनियों के बढ़ने के साथ उसका निवेश भी बड़ा हो जाएगा।

“जैसे-जैसे कंपनियां बड़ी होंगी, मध्य-बाज़ार में चेक का आकार भी बढ़ता रहेगा।” शर्मा ने कहा कि औसत चेक आकार ₹200-250 करोड़ से बढ़कर ₹400 करोड़ हो गया है, उन्हें उम्मीद है कि आने वाले वर्षों में इसमें और वृद्धि होगी।

फर्म को बायआउट के अधिक अवसर भी दिख रहे हैं, खासकर जब परिवार के स्वामित्व वाले व्यवसाय पीढ़ीगत बदलाव से गुजर रहे हैं और कंपनियां गैर-प्रमुख संपत्तियां बेच रही हैं।

लेकिन अल्पसंख्यक निवेश अभी भी भारतीय निजी इक्विटी बाजार पर हावी है।

"बढ़ते बायआउट के कुछ अंतर्निहित ड्राइवर हैं, लेकिन वॉल्यूम के हिसाब से यह आज भी निजी इक्विटी में बाजार का बहुमत नहीं है। लगभग 80% अभी भी अल्पमत है।"